Comment choisir son prêt immobilier ?
Comment choisir entre un taux variable pur et un taux variable capé ?
Le fonctionnement du taux variable capé se rapproche du taux révisable avec néanmoins une sécurité complémentaire : l’instauration d’un plafond à la hausse du taux.
En échange d'un taux plus élevé (de l'ordre de 0,5 à 1%), les prêts à taux variable «capé» présentent donc moins de risque que les taux variables (ou taux révisables) «purs».
Ce taux reste néanmoins moins élevé que le taux fixe.
Le taux plafond, également appelé "cap", est fixé par contrat à l’origine, et ne pourra en aucun cas être dépassé, quelles que soient les variations du taux de référence.
Ce "cap" peut s’établir de 1 à 3 points au dessus du taux de départ . Les variations de taux sont donc appliquées de la même manière que pour le révisable pur, mais dans la limite du taux plafond défini au départ . On peut donc dès l’origine calculer la mensualité potentielle maximale qui pourra être atteinte, et ainsi quantifier de manière précise le risque de hausse encouru.
En cas de baisse de taux, il existe deux possibilités : certaines banques ont des formules de taux révisable capé à la hausse et sans limitation à la baisse, d’autres instaurent un tunnel de variation autour du taux de départ, qui peut aller de + ou - 1 à 3 points.
Ce plancher à la baisse n’est néanmoins pas un handicap à ce jour, car il paraît peu probable qu’il soit un jour atteint, au vu des taux pratiqués actuellement.
Le choix dépend donc du niveau de risque que vous êtes prêt à accepter.